马云最新演讲为什么会引爆金融圈(4)

[ 导读 ] 编者按 在10月25日举行的外滩金融峰会上，马云的一席发言引发热议。在演讲中，马云直言中国金融没有系统性风险，因为没有系统，我们的金融还是青春少年，还没有完全成熟起来。创新是一定要付出代价的，为未来担当，不能用昨天的办法来管未来。他还强调，必须

图：网易人间<小企业贷款，让银行如临大敌>

那么，哪一类客户最有资质呢？见下图，不多言了。

图：截自前文<中国的银行，靠谁赚钱？>

而现在蚂蚁的微贷业务能够蓬勃发展，说明小企业/消费者一直都有着强烈的小额贷款需求，只是过去银行没能满足这个需求。

"我听过很多的银行讲，我们要给中小型企业贷款，我听了5年了，但是有多少银行真正脚踏实地在做呢？很少。如果银行不改变，我们就改变银行。"

——马云在2008年的豪言

在当时，大家都没有太把马云这句话当回事，觉得马云又开始吹牛了。不仅如此，甚至当时很多金融大咖都在嘲笑马云，觉得一纸命令就能打败支付宝，完全不是银行的对手。

只是不曾想，12年过去之后，不仅马云的豪言早就实现了，甚至蚂蚁科技将成为中国最大的金融服务机构，市值超过工商银行。

只是，当时的蚂蚁还很小，就算只和"宇宙行"1对1battle，也不可能改变银行。

"打不过就加入"，当时还叫支付宝的蚂蚁希望和银行合作，让平台上的中小商家获得贷款。

蚂蚁基于自己对平台商户的了解，将优质的、有贷款需求的客户推荐给了合作银行，同时还提出用联合贷款的方式降低单笔贷款的违约风险。

但是，在实际操作中，这些蚂蚁认为有"资质"的商户企业中，只有那最不缺钱的2%获得了贷款。

这就是说，只要银行人还按照传统的贷款模式，即使从高成本的线下改成了低成本的线上，仍就依然只会给最不缺钱的企业发放贷款。

和银行的合作没有成效，于是蚂蚁只能提枪上马。自己先去闯出一片天，然后再来带银行一起玩。

不熟悉真实的银行一线业务的朋友，建议看一遍以下对话(节选)：

4. 蚂蚁的"开源-节流-降损"三板斧

4.1 节流-用互联网降低流程成本

"在解决问题时，很多时候人们会陷入传统误区里。持续创新最大的问题是如何打破既得利益。"

—— 蚂蚁副总裁陈亮

(他在2017年《胡润百富榜》还引出过一次风波，被传比阿里CEO逍遥子还富14个亿。)

蚂蚁在"革命"上早有先例，它让中国提早进入了"无现金"社会，让小偷劫匪成功"失业"。

而在微贷行业中，蚂蚁也在用互联网的方式去改造贷款尽调。以"借呗"为例，只用点击"确认借款"，一笔贷款交易就自动完成了。

蚂蚁通过贷款环节的数字化，将单笔的借贷成本压低到个位数(相比起银行的动则上千元)，让微贷业务变得有利可图。

4.2 开源--将电商客户转化为微贷客户

在"节流"之后，蚂蚁下一步要做的就是"开源"，让更多的用户能够贷款、想要贷款。

银行为客户提供贷款服务时，需要"足额的住宅"做抵押，这是因为他们只懂房产、也只信房产。

而蚂蚁为客户放贷时，只需要订单截图、资金流水等数据就可申请，这是因为他们了解电商生意。

图：《蚂蚁金服：从支付宝到新金融生态圈》

比如在做信贷考察的时候，蚂蚁还会去关注店铺响应时间，因为它反映了店铺对客户的重视程度。一个能及时相应客户需求的商铺，肯定是一个认真经营的商铺，他们是最需要钱、也最不可能恶意逾期的客户。

通过对电商业务(现在是新零售)的了解，蚂蚁将阿里生态的所有用户都变成了微贷业务的潜在客户。

(其实在这一点上，美国和中国是一样的，无论是银行还是电商平台，其行事风格都是一样的。比如说，亚马逊的Amazon Lending业务就是给卖家放贷款，最高能到100万美元，最长时间1年。这块业务美国的银行一样不敢做，但是Amazon去做了，而且坏账率极低。原因就是Amazon对放贷的客户非常了解，说是没有抵押，但在大数据面前你真的一览无疑。)

4.3 降损 -- "真"大数据来提高风控能力

在投资某家银行的时候，我们关注的不只是净息差指标，还有不良率指标。

不良率是违约贷款占贷款余额的比例，它体现着一家银行的风险管控能力。如果不良率过高，大量的贷款资金成为无法收回的坏账，那再大的净息差也收不回成本。

而蚂蚁背靠阿里，在新零售领域的数据和算法储备可能是全国最强，对贷款违约率的估算也更准确。

不但如此，阿里还经常提供贷款优惠，鼓励客户使用蚂蚁的贷款产品。(比如上图中的"10天无息贷款"优惠)。这是因为，客户使用微贷业务越多，其积累的数据也就越充足、算法的进化也更完善，蚂蚁的风险控制能力也随之越来越强。

图：《蚂蚁金服：从支付宝到新金融生态圈》

根据《蚂蚁金服》一书的数据，阿里小贷最高的不良率也只是超过2%，其余时间一直保持在1%左右。和几家大型股份制银行相比，蚂蚁的风控能力相差无几 (但别忘了，蚂蚁的小贷客户大部分都是银行曾经"看不上"的客户，而且蚂蚁的放贷利息还要更高)。